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几千只基金怎么选?用它一步挑出好基金!

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春来了,猫妹发现后台有不少基友在问,新基发行越来越多,市场上已经有几千只基金,我们到底咋选才靠谱一些?


猫妹觉得,像指数、量化,看这些基金的时候着重要挑选跟踪指数误差小的,量化模型里信息比率高的(这个值越高,投资性价比就越高。)而对于长期定投主动管理型基金的人来说,基金经理很重要。


猫妹观察到一组自2010年来的基金经理离职的数据(数据来源:Wind 截止日期:2017-4-13):


年度

基金经理总人数

离职人数

离职率

2017年

1473

58

3.94%

2016年

1417

166

11.71%

2015年

1216

302

24.84%

2014年

1011

196

19.39%

2013年

919

133

14.47%

2012年

805

108

13.42%

2011年

681

107

15.71%

2010年

575

103

17.91%


事实上,基金经理变更是一件很常见的事情。一只基金的业绩令人动心,但有个好的基金经理掌舵才能让我在选择的时候更有定力。


猫妹认为,一个投资经验丰富的基金经理,肯定有自己摸索出来的一套打法,他的投研水平和投资经验是很难复制的。


曾经为华夏大盘精选创下约700%任职回报的王亚伟,从他离开了以后,新任基金经理的业绩也不那么尽人意,甚至在2014年的排名出现倒数的状况。



再看华安逆向策略这只基金,3年期的亮眼业绩主要来自于离任的基金经理陆从珍,接任的基金经理在职近2年的时间里,创造的回报才11%。



但是,很多新任的基金经理,即使有水土不服的情况,也有不少人在接手后把局面扭转。


比如景顺长城内需增长混合李学文:



比如广发大盘成长程琨


华夏回报混合A的石波


当然啦,基金收益的获得,有时运的加持,更重要的是能力成份。


在基金经理变更频繁的当下,我们如何辨别新上任的基金经理是否能够将好的策略延续、又或是能让一只基起死回生?用什么方法能快速判断该不该跟着这个基金经理买?为了解决这个问题,我最近在琢磨的这个诊断小工具——谁牛金融 基金智能诊断就很能派上用场。


这货跟以往我们看到的以产品业绩为导向的诊断不太一样,它的诊断核心就是我们认为最重要“基金经理”


首先,用起来非常简单,只要输入基金代码或者简称就能看到分数和操作建议。并且建议还挺明确。加分!



在断报告中有3个指标,猫妹觉得是比较专业且重要的,也是我们平常在其他地方很难找到的数据:



盈利能力:指的是基金的阶段收益,并且它这里考察的都是中长期的业绩,如1年、3年、5年。当基金经理管理该基金时长<1年的时候,这个APP是不打分的。把周期拉长,能避免短期业绩对总业绩造成的影响。


获取超额收益能力:这里用的指标是夏普率,看的就是基金承担一分风险的同时,能创造几分收益,是一个可以衡量基金性价比的非常有用的指标


抗风险能力:这里看的是最大回撤,一般来说,最大回撤越深,说明这个基金经理的抗风险能力越弱。


通过这三个专业指标 ,并且追踪基金经理旗下所有基金的任职期间表现,避免对基金经理名下单一基金表现优异造成的能力误判;也能避免离任造成业绩的“张冠李戴”,以及前面我们提到的短周期运气成分的问题。这么一来,可以较为综合考察一个基金经理的操作水平。


现在很多三方平台都还是销售导向,为了销量过分强调过往业绩,弱化了风险指标。从这个角度来说,谁牛金融的基金诊断更像是一款服务用户的工具,通过盈利指标、夏普率、抗风险这些专业指标,帮助咱们基民从同样收益率里,找出风险最低的;在同样低风险等级里,找到收益率最高的基金。


讲到这儿,还有一个功能我觉得挺亮眼——基金推荐




以往猫妹用到的同类基金诊断工具,只是纯粹打分,不会给出操作建议,更没有基金推荐。而在这个叫谁牛金融的app诊断基金后,屏幕下方会推荐比诊断的基金评分更高的基金产品,这就非常方便了。更加贴心的是,它还提供了一个诊断跟踪的功能,如果当下下不了决心购买推荐的基金,可以先跟踪一段时间,确定值得入手后再进行操作。


目前谁牛金融推荐的所有基金,相对诊断基金的胜率是64.57%,意味着在这里有6成以上的概率能买到收益更高的基金产品。有人可能会说这个胜率是不是有点低?这里猫妹必须告诉大家,投资本身就是一个概率游戏,任何一个策略都不能保证100%的胜率,所以只要能赚钱的概率超过50%,那么就可以去考虑。


综上,这个工具换了个视角为大家伙在选基金的时候做了助攻,值得去试试。


有时候,不要被短期的业绩好坏动摇了我们的决心。潮水退尽,才能发现谁在裸泳。


PS:戳左下角“阅读原文”链接可以下载这个基金诊断工具,还能顺手薅个20块的红包。这是猫妹给你们的爱,不谢~


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